SMUD lanza el programa de Papel Comercial Verde
Barclays colocó el papel comercial con un nuevo fondo de impacto
Sacramento, CALIFORNIA Y RÍO HOOD, OREGÓN — Sacramento Municipal Utility District (SMUD) (AA) lanzó con éxito los primeros pagarés de Papel Comercial Verde (CP) emitidos por cualquier compañía eléctrica municipal de los Estados Unidos. Barclays fue el único distribuidor del nuevo Serial L CP exenta de impuestos por $25millones, que se emitió el 29 abril de 2025 por un plazo de 36 días a una tasa del 3,15% y atrajo a un nuevo inversionista de fondos de impacto. La emisión también fue la primera en llevar el nuevo Certificado de Papel Comercial Verde Verificado por Kestrel, una revisión externa independiente de Kestrel, el verificador líder de bonos verdes en las finanzas públicas de Estados Unidos.
La participación de un nuevo comprador fue una señal positiva, particularmente dada la dinámica más amplia del mercado luego de la temporada de impuestos de abril. Durante ese periodo, los elevados reembolsos de los fondos del mercado monetario crearon una presión temporal en el mercado exento de impuestos a corto plazo, y las tasas de los papeles comerciales aumentaron hasta el rango del 3.5%–4%.
SMUD tiene el objetivo de energía limpia más ambicioso de cualquier gran compañía de servicios públicos en los Estados Unidos. Con el compromiso de 100% cero de carbono para 2030 años, 15 años antes del mandato de 2045 de California, SMUD es un líder nacional en la descarbonización de la generación de energía eléctrica. SMUD empleará los ingresos de los bonos Green CP para financiar mejoras en los sistemas de generación, transmisión y distribución. Los proyectos mejoran la eficiencia y la confiabilidad del sistema eléctrico, reducen las emisiones de gases de efecto invernadero y apoyan la transición a la energía limpia de SMUD.
"SMUD está liderando la transformación de energía limpia de California a través de nuestro 2030 Zero Carbon Plan, y estamos comprometidos a hacer que esa transición sea equitativa y asequible para todos nuestros clientes", dijo SMUD director financiero Scott Martin. “Esta emisión de Papel Comercial Verde es más que una herramienta financiera: es un reflejo de nuestro compromiso a largo plazo con la innovación en energía limpia, el impacto comunitario y el mantenimiento de algunas de las tarifas más bajas de California. “La certificación reconoce la solidez de nuestra estrategia para ofrecer energía libre de carbono de una manera que beneficie a todos a quienes servimos”.
SMUD emitió $25millones adicionales de notas verdes CP el 6de mayo de 2025 por un plazo de 63 días a una tasa de 2.9% y espera emitir bonos adicionales bajo su programa Green CP autorizado de $400millones durante los próximos 12 meses.
Kestrel-Verified Green CP señala papel comercial alineado con objetivos de sostenibilidad, transición y resiliencia. El marco del Programa de Papel Comercial Verde de Kestrel establece estándares para la emisión de Papel Comercial Verde verificado por Kestrel. El enfoque sigue las recomendaciones de la Asociación Internacional del Mercado de Capitales para el Papel Comercial Vinculado a la Sostenibilidad.
"El papel comercial verde de SMUD se encuentra en el 5% superior de todas las compañías de servicios públicos de energía eléctrica con un puntaje de sostenibilidad acumulativo de 4.68/5", dijo Monica Reid, CEO de Kestrel. "La designación de PC verde se vinculó a los puntajes de sostenibilidad de SMUD y al plan de transición verificado. Nos sentimos honrados de tener a SMUD como el emisor inaugural de Kestrel-Verified Green CP. Agregan esto a su larga lista de primicias”.
Acerca de SMUD
Como el sexto proveedor de servicios eléctricos sin fines de lucro más grande del país, SMUD estuvo proporcionando electricidad confiable y de bajo costo al condado de Sacramento durante más de 75 años. SMUD es un líder reconocido de la industria y ganador de premios por sus innovadores programas de eficiencia energética, tecnologías de energía renovable y por sus soluciones sostenibles para un medio ambiente más saludable. En 2023, el suministro de energía de SMUD estaba, en promedio, 78 por ciento libre de carbono, y SMUD tiene el objetivo de alcanzar cero carbono en su producción de electricidad para 2030. Las tarifas y las facturas de los clientes de SMUD se encuentran constantemente entre las más bajas de California, y hoy en día, en promedio, son más del 50 por ciento más bajas que las de su compañía de servicios públicos vecina propiedad de inversionistas. Para obtener más información sobre Plan de Carbono Cero de SMUD y sus programas para clientes, visite smud.org.
Acerca de Kestrel
Kestrel Sustainability Intelligence ™ para mercados municipales ayuda a establecer el estándar de mercado para las finanzas sostenibles. Lo hacemos a través de la verificación y nuestro completo Análisis y Puntaje de Sostenibilidad.
Kestrel es un proveedor líder de revisiones externas para transacciones de bonos verdes, sociales y de sostenibilidad. Evaluamos las transacciones en los mercados públicos y privados para verificar su conformidad con los estándares internacionales de sostenibilidad.